Om deze twee mogelijkheden met elkaar te vergelijken, moeten we de besparing die versneld aflossen je oplevert, vergelijken met de potentiële opbrengst van een pensioenvoorziening.
1. Hypotheek versneld aflossen
Bij deze keuze ga je elke maand € 100 euro aflossen gedurende 20 jaar. Wat is dan je besparing?
Dat is uiteraard afhankelijk van de hoogte van de hypotheekrente: hoe hogere rente, hoe groter de besparing. Maar ook van je inkomen. Immers: hoe meer belastingaftrek je hebt, hoe kleiner je besparing. In onderstaande tabel zie je een aantal combinaties van hypotheekrente en in welk belastingtarief je valt. In dit geval ligt je besparing ergens tussen de € 2800 en € 6000.
2. Geld in een pensioenvoorziening stoppen
Als je geld in een pensioenvoorziening stopt wordt er met dat geld rendement gemaakt. Het doel van pensioenaanbieders is uiteindelijk ook een rendement te maken van 4% boven inflatie. Dat is omdat de fiscale ruimte die je van de overheid krijgt voor je pensioen ook uitgaat van een dergelijk rendement. Oftewel: voor genoeg pensioen moet je eigenlijk een rendement van zo’n 6% maken, uitgaand van een langjarige inflatie van 2%. Pensioenfondsen hebben overigens de afgelopen 30 jaar gemiddeld zo’n 7% rendement gemaakt.
Bij een rendement van 6% maak je over die periode zo'n € 20.000 rendement. Bovendien krijg je over de inleg voor je pensioenvoorziening ook nog eens de betaalde belasting terug (die je ook nog zou kunnen beleggen).
Conclusie
Bij bovengenoemde cijfers levert geld in een pensioenpot stoppen fors meer op dan de besparing op je hypotheek.
Uiteraard is het zo dat dit rendement niet gegarandeerd is en de besparing op je hypotheek wel. Maar ook met een wat minder rendement levert een pensioenpot meer op dan de besparing op het extra aflossen van je hypotheek.
Versneld aflossen op je hypotheek hoeft dus bepaald niet de beste pensioenvoorziening te zijn, wat sommige mensen nog wel eens beweren. En al helemaal niet als je een lage hypotheekrente betaalt.
